焦點(diǎn)簡訊:什么是保證金制度？貸款保證金賬戶能否凍結(jié)？
2023-06-13 11:10:23 來源：法制法律網(wǎng)
什么是保證金制度?
中國金融期貨交易所實(shí)行保證金制度，保證金分為結(jié)算準(zhǔn)備金和交易保證金。結(jié)算準(zhǔn)備金是指結(jié)算會員在交易所專用結(jié)算賬戶中預(yù)先準(zhǔn)備的資金，是未被合約占用的保證金。交易保證金是指結(jié)算會員存入交易所專用結(jié)算賬戶中確保履約的資金，是已被合約占用的保證金。當(dāng)買賣雙方成交后，交易所按照保證金標(biāo)準(zhǔn)向雙方收取交易保證金。
客戶開戶后，要在資金賬戶里存入交易保證金才能進(jìn)行股指期貨交易，開倉買賣股指期貨合約時(shí)，賬戶中相應(yīng)比例的交易保證金會被凍結(jié)，而不是被交易所轉(zhuǎn)走，等客戶平倉后這部分交易保證金會被解凍，成為可用資金。
中國金融期貨交易所的股指期貨合約最低交易保證金標(biāo)準(zhǔn)為10%。期貨交易過程中，交易所可以根據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)狀況調(diào)整交易保證金標(biāo)準(zhǔn)。一般期貨公司收取的保證金標(biāo)準(zhǔn)都比交易所的標(biāo)準(zhǔn)高出3至5個(gè)百分點(diǎn)，以應(yīng)對市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。
貸款保證金賬戶能否凍結(jié)？
如貸款保證金賬戶的款項(xiàng)已特定化，專用于貸款質(zhì)押擔(dān)保，構(gòu)成動產(chǎn)質(zhì)押，法院不能執(zhí)行貸款保證金賬戶的款項(xiàng)，不能扣劃該類賬戶的資金;如貸款保證金賬戶的款項(xiàng)沒有特定化，沒有構(gòu)成動產(chǎn)質(zhì)押，法院就可以執(zhí)行貸款保證金賬戶的款項(xiàng)。
《民法典》(自2021年1月1日起施行)
第四百二十五條 為擔(dān)保債務(wù)的履行，債務(wù)人或者第三人將其動產(chǎn)出質(zhì)給債權(quán)人占有的，債務(wù)人不履行到期債務(wù)或者發(fā)生當(dāng)事人約定的實(shí)現(xiàn)質(zhì)權(quán)的情形，債權(quán)人有權(quán)就該動產(chǎn)優(yōu)先受償。
前款規(guī)定的債務(wù)人或者第三人為出質(zhì)人，債權(quán)人為質(zhì)權(quán)人，交付的動產(chǎn)為質(zhì)押財(cái)產(chǎn)。
第四百二十七條 設(shè)立質(zhì)權(quán)，當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)采用書面形式訂立質(zhì)押合同。
貸款保證金賬戶可以作為質(zhì)押嗎？
為明確金錢是否可作為質(zhì)物進(jìn)行質(zhì)押的問題，《最高人民法院關(guān)于適用〈中華人民共和國擔(dān)保法〉若干問題的解釋》第85條規(guī)定，“債務(wù)人或者第三人將其金錢以特戶、封金、保證金等形式特定化后，移交債權(quán)人占有作為債權(quán)的擔(dān)保，債務(wù)人不履行債務(wù)時(shí)，債權(quán)人可以以該金錢優(yōu)先受償。”這是保證金質(zhì)押的明確法律依據(jù)。
根據(jù)以上規(guī)定，貸款保證金等賬戶資金可以作為質(zhì)押。但要滿足三個(gè)條件：
第一，出質(zhì)人和質(zhì)權(quán)人有將該賬戶用于質(zhì)押的合意，出質(zhì)人不論是債務(wù)人或者其他第三人同意在發(fā)生債務(wù)不能如期清償時(shí)，可以特定賬戶的資金優(yōu)先償還給質(zhì)權(quán)人的債權(quán)，且合意須以書面的形式進(jìn)行約定;
第二，該賬戶的資金應(yīng)由質(zhì)權(quán)人進(jìn)行掌控、支配，非由出質(zhì)人進(jìn)行掌控，如果僅設(shè)立了該賬戶，或者僅有債權(quán)人與債務(wù)人或第三人的協(xié)議約定，但沒有將特定保證金賬戶的資金轉(zhuǎn)移給質(zhì)權(quán)人占有，則該保證金賬戶資金不構(gòu)成質(zhì)押，法院可以依法扣劃用于實(shí)現(xiàn)其他案件的執(zhí)行。
第三，貸款保證金的賬戶需要“特定化”。這是一個(gè)容易發(fā)生爭議較大的問題，也是實(shí)踐中不容易把握的問題。
